Kosten-Nutzen-optimierte Vorfinanzierung über einen nicht versicherungsförmigen Leistungsplan

Sicherheit wird bei der Bildung eines Vorsorgevermögens groß geschrieben. Dem kommt der VdW Pensionsfonds nach und bietet über den nicht versicherungsförmigen Leistungsplan die Möglichkeit, ein über den Pensionssicherungsverein (PSV) insolvenzgeschütztes Vorsorgevermögen bei reduzierten PSV-Beiträgen zu bilden.

Auch die BaFin-Beaufsichtigung des Pensionsfonds, die über die dauernde Erfüllbarkeit der versprochenen Versorgungsleistung wacht, bietet weitere Sicherheit. Ein Vorteil dieses Modells ist außerdem, neben den Steuervorteilen, die renditestarke und flexible Geldbewirtschaftung ohne den Kostennachteil einer Versicherungslösung.

Durchführungsweg Pensionsfonds bietet viele Vorteile

Wird eine versicherungsförmige Ausgestaltung gewählt, sind die Versorgungsrisiken fast vollständig ausgelagert. Das schafft ein hohes Maß an Sicherheit und Vertrauen – auch durch einen eigenständigen Rechtsanspruch der Versorgungsberechtigten gegenüber dem Pensionsfonds, ergänzt durch den Versorgungsanspruch gegenüber dem Arbeitgeber (Durchgriffshaftung). Doch der Durchführungsweg Pensionsfonds hat weitere Vorteile, so zum Beispiel ein hohes Einsparvolumen von ca. 80 Prozent der Beiträge zum Pensionssicherungsverein – anders als bei der Direktzusage/Unterstützungskasse. Auch das Management der Kapitalanlage wird auf den Pensionsfonds ausgelagert. Ein weiteres Plus sind die im Vergleich zu Pensionskassen und Direktversicherungen liberalen Anlagevorschriften. Die Dotierung des Pensionsfonds kann nach internationaler Rechnungslegung aufwandsneutral erfolgen. Dieser Durchführungsweg überzeugt letztlich auch durch steuereffiziente Übertragung laufender Renten aus Direktzusagen/Unterstützungskassenzusagen und durch eine Bilanzverkürzung durch Nettoausweis von Verpflichtungen und Plan- beziehungsweise Deckungsvermögen.

Zusätzliche Vorteile des nicht versicherungsförmigen Leistungsplans

Neben den genannten Vorteilen, zeichnet sich eine Kosten-Nutzen-optimierte Vorfinanzierung über einen nicht versicherungsförmigen Leistungsplan mit dem VdW Pensionsfonds auch dadurch aus, dass Pensionspläne mit nahezu frei vereinbartem Zinssatz abgezinst werden können. Außerdem sind Anwendungen von geringeren Risikoaufschlägen bei Anwärtern und Rentnern erlaubt – in diesem Rahmen erfolgt eine Übertragung der biometrischen Risiken auf den Pensionsfonds. Auch sind die Einmalbeträge niedriger im Vergleich zur versicherungsförmigen Gestaltung und die Vorfinanzierung hat insgesamt eine hohe finanzwirtschaftliche Effizienz und ein ausgewogenes Kosten-Nutzen-Profil.

Risikomanagement der Vorfinanzierung

Durch umfassende Reportings zu niedrigen Kosten wird ein effektives Risikomanagement gewährleistet. Das Vorsorgevermögen bleibt wirtschaftlich bei der Trägerorganisation, wird im Rahmen einer Übertragungsvereinbarung aber auf die VdW Pensionsfonds AG übertragen. Der Arbeitgeber muss bei der Abwicklung über einen nicht versicherungsförmigen Leistungsplan eine Nachschusspflicht akzeptieren. Diese besteht spätestens bei Unterdeckung der Deckungsrückstellung von laufenden Leistungen um 10 Prozent. Letztlich wird ein effektives Risikomanagement auch durch umfangreiche Risikoreportings durch Reports und Asset Liability-Analysen umgesetzt. So kann zum Beispiel auch einer Nachschusspflicht des Trägerunternehmens frühzeitig begegnet werden.

Weitere Informationen zur Kosten-Nutzen-optimierten Vorfinanzierung über einen nicht versicherungsförmigen Leistungsplan finden Sie auch im Produktblatt im Newsroom oder auf der Website des VdW Pensionsfonds.